Margaret "Peggy" Knechtges 1905-ben született az iowai Sioux City-ben. Szülei szintén muzsikusok voltak, édesapja hegedült és a Hawkeye Symphony Orchestra karmestereként dolgozott, édesanyja egy opera kórusában énekelt. Amikor Peggy zenélni kezdett, a nőknek nem illett fúvós hangszeren játszani, ő mégis a szaxofont választotta.
1923-ban alapította az első női jazz együttest Melody Girls néven, amelyet számos hasonló formáció követett. Elismertsége egyre nőtt, hamarosan televíziós műsorokban játszott, lánybandáival pedig olyan neves előadók léptek fel, mint George Burns, Gracie Allen, Jack Benny és Jimmy Durante. Zenei sikereire támaszkodva a női muzsikusok szószólója lett, miközben folyamatosan turnézott Amerika-szerte. Peggy Gilbert kilencvenes éveiben még aktívan muzsikált, életéről Jeannie Pool zenetörténész tavaly készített dokumentumfilmet Peggy Gilbert and Her All-Girl Band (Peggy Gilbert és lányzenekara) címmel.
